定远舰、镇远舰等铁甲战舰回国，李经述建议李鸿章扩大北洋海军规模，李鸿章将北洋海军人数扩充到四千人。这对一向注重陆防的中国来说，是一个很大的进步，李鸿章向朝廷申请的海军经费，也从一年一百万两白银涨到了三百万两白银，醇亲王批准了。
李经述便开始搞掉丁汝昌的计划，这并不太容易，毕竟丁汝昌是跟了李鸿章二十多年的淮军老将，深得李鸿章的信任，李经述必须步步为营，先把北洋陆军军校办起来，才能实施下一步夺权计划，便趁着李鸿章高兴，建议李鸿章向朝廷奏报筹建北洋武备学堂。
北洋武备学堂这样的陆军军官学校，在光绪十一年的中国，还是新鲜事物。当时像容闳、严复那样睁眼看世界的人很少，读书人热衷科举，忙于立德、立言，士大夫耻于言兵，做着“以德服人”的春秋大梦，满清八旗将领热衷到神机营这样福利好的单位去养老，淮军的多数将领，除了刘铭传，大多只想着自己升官发财，办军校这种吃力不讨好的事，没人愿做。
那天退朝后，李鸿章找到醇亲王，私下跟他商量在天津筹办北洋武备学堂的事，李鸿章面色忧虑，对醇亲王说：“中法之战，大清国的军队虽侥幸得胜，但终究缺乏能指挥打仗的帅才，战斗力整体上跟法兰西军队有差距，宜速仿效德意志，开办军校，这样才能彻底断了法兰西侵占安南（越南）的野心。”
醇亲王在中法战争期间一直主战，也意识到大清国的陆军落伍，只是他深知自己的权力是慈禧太后给的，准备为慈禧太后大修颐和园了，他刚划拨了五百万白银给北洋海军买铁甲军舰，现在大清国国库空虚，没钱再下拨了，便面露难色，问李鸿章：“中堂大人，本王也知道陆军学堂事情重大，但建学堂要白花花的银子，朝廷现在只能提供百人军饷、武器装备以及聘请洋教员的费用，这事还能办吗？”
不花钱就想李鸿章把事情办好，这是大清国的特色，当年平定洪秀全的太平长毛，曾国藩的湘军和李鸿章的淮军，军饷大部分都是自筹。李鸿章想了想，对醇亲王说：“那就有劳醇亲王去和礼亲王等军机大臣商议此事，经费不是问题，老夫去想办法。”
李鸿章回天津后，找来李经述，告知他准备从直隶淮军各营挑选百名精兵入北洋军备学堂学习，造就将材，他对李经述说：“痴儿，你前些年在朝鲜、越南、台湾击败日军、法军，战斗经验丰富，而且你跟刘铭传等淮军大将关系不错，为父觉得你来筹办北洋武备学堂，再合适不过。”
李经述说：“家父明鉴，百人的规模太小。北洋武备学堂应该扩大规模，直接建北洋陆军军官学校，既培养高级将才，也培养低级军官，每期两千人还差不多，初设步、马、炮、工程兵四科，并且招生对象应扩大至全部淮军，这样可招到更多出身贫寒的士兵，在战场上，他们更有战斗力。”
李鸿章说：“痴儿，你的想法挺好。只是这军官学校需要大量饷银，醇亲王说了，朝廷只能提供百人军饷、武器装备以及聘请洋教员的费用。”
李经述坦言相告李鸿章：“孩儿和盛宣怀抄胡雪岩的家时，已预留了部分军饷，大概可以支持陆军军官学校三年之需。三年之中，中国可培养六千新式军官，淮军的装备不差，多加训练，何愁华夏不傲然立于世界之林？袁世凯、唐绍仪还在朝鲜开了煤矿，通商口岸亦有一些关税收入，我们不如在汉城设立总督府，抽取朝鲜部分收入支援。孩儿在美利坚的公司，这两年也开始赚钱了，可以抽资补充；实在不行，就去上海找国内商界人士募集，这方面，盛宣怀是行家，他可以帮忙。”
李鸿章说：“现在朝鲜已经向泰西各国打开门户，在朝鲜设立总督府的事，兹事体大，需要与醇亲王商议。至于筹建陆军军官学校，如果你有信心办好，全力支持你。朝鲜那边，你是朝鲜通商大臣，还需选一个可靠的人稳住，别出什么乱子。”
李经述说：“朝鲜那边我已经命袁世凯与唐绍仪管理，他们经历过上次开化党人的政变，成熟了许多。一旦有什么事，孩儿还可以随时领兵入朝，从烟台到汉城不过是四五天的时间。如今中国之大敌，乃是日本国，陆军方面，敌强我弱，办军校是国之大事，这陆军军官学校校长一职，须由父亲这样有号召力的人物担当，这样天下英才莫不来考；二来，办学还需要地皮。”
李鸿章说：“为父可以挂职名誉校长，具体事务由你操办。地皮嘛，好说，你可以在直隶地界任意挑选，保定和天津都可以。”
李经述说：“以天津为佳，这样北洋水师学堂孩儿也能兼顾管理。”
李鸿章点点头，说：“痴儿，虽说‘举贤不避亲’，你先拟一份详细的筹建陆军军官学校和招募军士方案，最好还能有练兵计划，越详细越好，为父交给醇亲王定夺。另外，你毕竟还年轻，举荐你办北洋武备学堂，仅家父一人之荐，朝堂上恐怕还会有些闲言碎语。你去找找两广总督刘坤一，他现在来了京城。刘大人是湘军宿将，左宗棠死后，他在圣母皇太后面前说话很有分量，你屡次击败日军和法军，查办胡雪岩一案，他对你印象不错。只要你说服刘坤一，把北洋武备学堂升级为北洋陆军军官学堂的事可行！”
第二天，李经述便拿着李鸿章的拜帖，带着苏小芸、苏小玉去京城的刘府，拜会刘坤一。在1875年，刘坤一就署任两江总督，1880年他还兼任了南洋通商大臣，对洋务比较支持，和李鸿章的交情也不错。管家带李经述到了客厅，那里还有一位个头不高的年轻人，坐在太师椅上跟刘坤一聊天，在谈国事。
李经述看了那年轻人一眼，他个头不高，落座后身子笔直，鼻梁高挺，双目有神，脑袋后面一条辫子又黑又粗，表面看起来文质彬彬，一开口却豪气冲天。
刘坤一看了李经述带来的拜帖，面露喜色，道：“早听闻李中堂家里出了一位旷世逸才，百闻不如一见，果然器宇轩昂，不减令堂当年威风。”
李经述朝刘坤一一拱手，行礼道：“刘大人过奖。晚辈常听家父说起，刘大人气度不凡，能力超群，朝廷大员中的翘楚，在署两江总督及两广总督任内期间，整顿治安，力剿哥老会及海盗，禁赌；还查办了招商局贪污，支持江南制造局造舰，晚辈很是佩服，今日来访，是晚辈的荣幸。”
刘坤一听说李鸿章对自己也很欣赏，哈哈一笑，道：“来，老夫来介绍，这位是本官的湖南小老乡谭嗣同，他的父亲曾任湖北巡抚，跟老夫是故交。嗣同自幼从名师，好西学，曾给老夫提出过兴军事学堂、开矿藏、修铁路、办工厂等主张，后生可畏呀。”
李经述一听，心想这谭嗣同就是历史上写“去留肝胆两昆仑”绝命诗的那位维新志士，和大刀王五还是朋友，李经述以前读史书，总觉得谭嗣同这人不错，他这样的人物跟康有为，算瞎了眼，现在如果自己将谭嗣同拉到自己的军校，也算是救他一命，便朝谭嗣同拱手行礼，道：“谭兄弟也曾提出办军校？现在北洋筹办武备学堂，正好需要你这样的贤才，不知有兴趣否？”
谭嗣同此时也就二十出头，小李经述一岁，他一听李经述要办军校，也很感兴趣，便道：“不知北洋武备学堂一年准备招多少人？”
李经述说：“一年招两千人。只要陆军军官学校坚持二十年，华夏必成军事强国。”
谭嗣同问道：“我有一个朋友，人称大刀王五，在做镖局生意，能否聘请他当军官学校的武术教官？”
李经述听说过大刀王五的威名，大喜，对谭嗣同说：“习武可以强身健体，求之不得。”
李经述将办军校的初步方案和刘坤一说了，刘坤一极为欣赏，道：“贤侄，有志气！世上大多数事情，站在一边看容易，真正去做就很难。筹办中国第一所现代陆军军官学校，这是功在当代、利在千秋的大事，老夫断然没有不支持的道理。”
争取到了刘坤一的大力支持。加上李鸿章的力荐，朝廷批准李经述到天津筹办陆军军官学。李鸿章给军官学校解决了天津的办学场地和聘请德国洋教官的问题，李经述很快发现一个问题，除了谭嗣同，他的老部下大多都驻扎朝鲜，身边特缺既懂兵又能对他个人保持忠诚的军事人才。李经述的想法，是把北洋陆军军官学校变成自己的“黄埔军校”。恰好1885年，袁世凯回京述职，李经述便让他举荐一人帮助筹办陆军学堂。
袁世凯也很敏感意识到陆军学堂是一个掌控未来中国的巨大平台，便毛遂自荐，说：“承蒙李公子厚爱，项城在朝鲜练就新军，不如俺回天津，襄助李公子办军校。”
李经述猜到了袁世凯的心思，袁世凯这人虽然精明能干，但野心也不小，又极会搞人际关系，绝对不能让他染指北洋陆军学堂，于是便拒绝袁世凯道：“朝鲜那边，还少不了袁大将军。”
袁世凯便又举荐了自己在陈州府结拜的兄弟徐世昌。徐世昌本来就天津人，光绪二年徐世昌得到袁世凯的资助后，中了举人，光绪十年就中了进士，这时任翰林院庶吉士。翰林院在清代属于清水衙门，徐世昌做的事情和张之洞当年一样，都是为领导写写讲话稿，整理文件什么的，极其枯燥无聊，徐世昌比张之洞的境遇更悲惨，当时正跟着被革掉军机大臣并且降了两级的李鸿藻混日子。
在衙门机关里头，领导不得志，就容易挑下属的毛病，下属往往就跟着受气。李鸿藻因为在中法战争中在幕后策划倒李鸿章，被慈禧太后革掉军机大臣并且官降两级。一身才华的徐世昌，每天上班别提上得多憋屈。那天一卷文书没整理好，就被李鸿藻一顿臭骂！袁世凯找到徐世昌，劝他抓住这个飞黄腾达的大好机会，还将自己在朝鲜练兵的经验倾囊相授！
“多谢袁老弟！”徐世昌也正想换个地方透透气，便借机出了翰林院，到天津襄助李经述办军校。
徐世昌果然足智多谋，见练兵人才短缺，建议李经述可以把一些程序倒过来走，比如先在淮军中招揽一些下级军士，再给李鸿章写具体的建校筹划和练兵计划。李经述便去淮军中广贴告示，为陆军学堂招人才，李鸿章同意了。这一则张榜告示简单注明了北洋武备学堂的七大招兵条件：
一、双手平举能提起一百斤；
二、一个时辰能跑四十里；
三、身高五尺以上；
四、不抽大烟、不喝酒、不赌博、不去妓馆；
五、二十岁以上；
六、识字；
七、身体健壮，无疾病史。
李鸿章正式定名中国第一所陆军学校叫“北洋武备学堂”，李经述顺利走出了坑水师提督丁汝昌的第一步！